混合系数线性模型的参数估计及其分布

在连续测量数据情况下，讨论了混合系数的正态线性模型参数的点估计及其分布和有关性质．     

CVaR风险度量下的安全第一标准

通过优化方法给出了在均值 CVaR有效前沿上,满足给定的三种安全第一标准的最优证券组合、最优证券组合的期望收益及其CVaR风险值的求解方法和相关结果.三种安全第一标准的经济意义分别如下使证券组合的回报率低于给定的生存水平的概率达到最小;在证券组合的回报率低于生存水平的概率不超过指定值的条件下,使它的生存水平达到最大;在证券组合的回报率低于给定生存水平的概率不超过指定值的条件下,使它的回报率的期望值达到最大.这些结果可为金融机构和投资者正确决策提供理论依据.     

浅析市场经济条件下道德和法律的良性构建

法律和道德作为社会调控的两种手段，在社会主义市场经济条件下如何构建两者的良性互补关系，对于建立社会主义市场经济条件下的法治社会具有重要的意义。     

混合系数线性模型的参数估计及其分布

在连续测量数据情况下，讨论了混合系数的正态线性模型参数的点估计及其分布和有关性质。     

平方根滤波在地形辅助导航中的应用

结合地形辅助导航的特点,给出了一个快速的平方根矩阵分解公式,应用该公式的平方根滤波地形辅助导航系统,不仅可避免由计算机截尾误差的积累和传播使滤波协方差矩阵失去正定性而导致的滤波发散,而且还避免了通常对角化平方根分解中不可缺少的求左阵特征根和特征向量,以及特征向量的正交化、单位化等繁琐的计算过程。     

VaR与CVaR的对比研究及实证分析

对两种风险度量方法——风险价值（VaR）和条件风险价值（CVaR）的性质和最优化算法进行了比较．首先对它们具有的性质如平移不变性等进行了比较,其中CVaR独有的次可加性最能显示它相对于VaR的优越性．然后,通过引入顺序统计量,把现实中基于CVaR的最优组合问题转化成线性规划问题,并说明只有当收益服从高斯分布时,基于VaR和CVaR的两种最优组合问题的解才是一致的,基于VaR的最优问题才有意义．最后对深市股票进行了实证分析,验证了上述结论,并分析了可能存在的影响结果的因素．     

Monte-Carlo模拟在VaR与CVaR中的应用

建立边缘分布为t-EGARcH分布连接函数为多元正态Copula函数的概率分布模型，利用MonteCarlo模拟估计金融变量资产和组合的VaR与CvaR．     

自回归模型阶数的Bayes判据

本文在假定自回归模型的阶数k是有已知上界M的离散随机变数且有一定先验概率P_k,k=1,2,…,M的前提下,对一般损失函数L(k,d)给出模型阶数估计量k的Bnyes判据: 并证明按∧(k)=min∧(d)所确定的估计量k是有一致性的估计. 本文概括了文献[1]和[2],使后两者成为本文的特殊情形.此外,对三种具体的损失函数W_1(n)=n,W_2(n)=n~4和W_3(n)-1n(1+n),进行了模型阶数估计量k的模似计算.     

混合系数线性模型参数的根方估计

针对连续测量数据，给出了混合系数线性模型参数的根方估计ｄ（ｋ）和ｄ（ｋ）（０＜ｋ＜１），并且证明了通过根方参数ｋ的选取，可使根方估计ｄ（ｋ）和ｄ（ｋ）的均方误差（ＭＳＥ）分别小于最小二乘估计（ＬＳＥ）ｄ和ｄ的ＭＳＥ     

风险项目投资的未定权益分析方法

介绍一种新的评价方法--未定权益分析(CCA)方法.该方法利用期权定价思想,根据市场对冲及无套利原则,得到该项目的风险中性概率,从而以无风险利率来对该项目的期望收益进行折现计算.因此,它适用于对具有各种管理柔性的投资项目进行评价.比较了DTA方法与CCA方法的差异,并用对DTA方法何时高估或低估该项目价值得到满意的结论.