机会约束下风险证券的期望收益率的切点组合(简报)

在现实生活中决策者进行投资决策时,有时要求风险证券的实际收益率比某一期望收益率要大,以该目标为导向制定相应的最优策略.考虑到所做决策在不利情况下可能不满足约束条件,故允许所做决策在一定程度上不满足约束条件,但该决策应使约束条件成立的概率不小于某一置信水平,该方法由Charnes和Cooper提出,被称为机会约束规划.本文讨论证券组合的机会约束问题.     

置信水平过渡中应注意的问题

在置信水平过渡中,常采取在合成不确定度σ的基础上,乘以置信因子C的方法,这种方法有时会造成置信水平失实,分析失实的原因和应注意的问题.     

混凝土强度及疲劳寿命试验样本容量分析

根据样本容量理论，提出确定混凝土强度和疲劳寿命试验所需最少试件数量的方法。通过对29组486个试验数据进行算例分析，给出试件数量与试验置信水平、变异系数及相对误差的数量关系，表明在混凝土强度及疲劳寿命试验中科学合理地确定试件数量对降低误差的重要性，并由此提出对现有规范的修改建议。结果证明：相同条件下混凝土低周疲劳比高周疲劳试验所需试件数量要多。同时也为相关科学试验设计提供了简单实用的方法。     

回归误差方差的区间估计

首先将回归函数限制在一个有限维函数空间中,得到一个近似的线性模型,在此基础上,由Fiducial推断给出了误差方差的区间估计。该区间估计形式简单,易于计算。给出了这个区间估计的真实覆盖率和名义水平差异的一个上界,该上界由回归函数与其近似的线性函数的距离界定,并且对所给区间估计的真实覆盖率进行了数值模拟。     

抽样调查中样本容量设计

通过案例运用统计学技术分析影响市场调研中样本容量的主要因素,探索随机抽样样本容量的测度方法,以提高市场调研的精确度和可靠性.降低市场调研成本.     

VaR模型在我国金融风险管理中的运用研究

近20多年来金融市场迅猛发展,金融机构所面临的风险日趋复杂,主要风险已从信用风险转向了市场风险,表现为利率风险、股价风险和汇率风险的综合。我国金融市场是一个发展中的新兴市场,建立适应于我国金融市场的风险预测模型对我国金融风险管理十分必要。文章从研究VaR模型的具体操作方法入手,分析VaR法对于我国金融市场风险管理的影响,探讨VaR法在我国风险度量和金融监管中存在的问题并提出改进策略。     

机会约束下的投资组合问题

不同的投资者会有不同的期望收益率与置信水平，因此就会采取不同的投资策略，在证券收益率服从正态分布的前提下，提出了在允许卖空时的一类机会约束下的投资组合问题，它是以期望收益与置信水平为导向的，建立了其数学模型，讨论了最优解的存在性与唯一性，得到了最优解的解析表达式，并利用Matlab语言给出了求解有效边界曲线，可行集，机会约束问题的最优解，最优解的均值以及标准差的程序，最后举例予以了说明。     

基于VaR风险测度的投资组合优化模型及应用

以VaR作为投资组合风险的衡量尺度,在马柯维茨框架下建立均值-VaR投资组合优化模型,并采用蒙特卡罗模拟与遗传算法相结合的方法求解该模型．通过该模型在中国股市的实证研究,从资产收益率分布的假设与VaR置信水平的假设两方面对投资决策的影响进行了讨论,发现如果资产收益率分布的尾部越厚、VaR置信水平越高,那么投资策略越保守．     

VaR--一种风险度量的方法

在险价值是目前市场风险估值的主流理论，被用来估计市场风险暴露在给定置信度下的最坏的预期损失.本文介绍了VaR的概念和计算方法。考虑到时变风险，讨论了GARCH模型，最后给出了评价模型的后验测试方法。     

有替换定时指数串联系统可靠度的近似置信限

讨论了独立指数部件串联系统可靠度的置信下限估计问题,试验方式为定时有替换.用各方法,到了R的9个近似置信下限,并对这些近似置信下限作了仿真摸拟比较.