战国时期农家思想的考察

战国时代，农家的产生是时代孕育的结晶，战国时代的农家可分为农业政治经济思想学家和农业技术专家两大学派，这两派农家对于战国时期的政治经济思想都有较大的贡献，对于此期的传统农业生产技术的总结尤为重要。     

股市预测的马尔柯夫过程模型

给出了用马尔林夫过程预测股市短期或中长期走势的一种方法，对其它技术分析方法作了有益的补充。     

论供求调整下的价格歧视

价格歧视是日常生活中常见的经济现象。实行有效的价格歧视的过程是一个内生的、动态的过程,它要受多方面因素的制约。生产者应根据不同的市场状况适时调整产品价格组合,引导消费者的选择,满足市场需要。     

含看跌期权的股权回购方式在企业融资中的应用研究

近年来全球资本市场出现了股权回购的浪潮，关于股权回购的动因、市场反应，国内外有很多理论和实证研究，而股权回购中的具体方式上的金融创新，尤其国内特殊环境下的国有资本退出、不良贷款处置、中小企业融资颁域内的股权回购金融创新，尚未见有文献研究。针对中国实际协议回购中出现的含特殊看跌期权的股权回购，它所含期权相对标准美式期权有两个特点：有效期的起始时间不是现在而是未来某一时刻，执行价格不是常量而随时间变化。建立其计算模型，分析它在企业融资中的作用，研究它对融资双方投资收益率的影响，编制数值计算程序，计算一个实际算例，并进行敏感性分析。     

采用MCMC方法的上海股市随机波动模型

采用贝叶斯统计中的马尔科夫链-蒙特卡罗(MCMC)方法对上海股市的随机波动性进行研究,基于Gibbs抽样的MCMC数值计算过程,对上海股市的随机波动率模型(SV)进行参数估计,并在WinBUGS软件中实现.根据信息判别准则(DIC),对比拟合的SV-N,SV-T,SV-MT模型参数,结果表明:SV-T模型最能反映上海股市波动具有尖峰厚尾的特性,可进一步用于预测样本外的波动率结果.     

论恶性价格竞争与行业自律

正常的价格竞争,对消费者、企业和整个社会都是有益的,但以低于成本进行倾销的恶性竞争,对消费者、企业和社会都会导致严重的损害。本文在对出现恶性价格竞争的原因进行分析的基础上,提出遏制恶性价格竞争的主要对策除制定行业自律价外,更重要的是企业必须自律,尊重竞争对手和注重其它竞争手段的运用。     

新形势下通货膨胀的宏观调控治理对策探析

在以欧债危机为标示的新一轮世界性金融风暴的助推下,我国的通货膨胀已经由预期发展为现实,通货膨胀对经济基本面影响的程度、我国政府采取的有效调控政策等问题,已成为时下遏制通货膨胀各方专家争论的重点内容。本文分析了新形势下我国通货膨胀的现状及对经济的影响,并从财政政策和货币政策两个方面讨论了治理通货膨胀的宏观调控手段及其有效性。     

《高师理科学刊》2007—2011年引文统计分析

对《高师理科学刊》2007—2011年刊登的1 091篇论文的引文情况进行了统计分析.结果表明,5年发表论文的引文总量为6 716条,篇均引文量6.16条;引文的类型以期刊居首,专著次之,所占比例分别为65.74%和31.64%;引文的语种来看,中文文献占80.58%,外文文献占19.42%;2000年以后的引文文献最多,占总引文量的71.53%;普赖斯指数为37.67%.从引文的量化指标中找出存在的问题,为该刊的发展提供参考,并促使作者、编者更好地重视参考文献的著录.     

基于实例的上证50ETF期权Fibonacci数列的计算术语学研究

上证50ETF期权的推出丰富了市场交易的对冲机制,拓展了金融衍生品术语研究的领域。本文对期权交易术语的实值期权、平值期权、虚值期权和Fibonacci期权数列进行了基于交易数据的计算研究。通过对七年来期权交易数据的实时跟踪,我们建立了期权交易数据库,并采用计算术语学方法对期权交易进行了计算研究。我们发现:(1)Fibonacci期权数列是非常重要的期权交易术语,其黄金分割点适用于期权交易的波动测算;(2)上证50ETF期权合约涉及到期权交易术语的标准化问题,其交易并不是孤立的市场行为,同时受到新加坡A50指数等相关指数波动的影响;(3)上证50ETF期权交易体系是开放的:新加坡A50指数对我国上证50指数有交易的前瞻效应;上证50指数作为上证50ETF跟踪标的决定上证50ETF走向;上证50ETF作为期权标准合约跟踪标的影响到具体的合约交易;(4)上证50ETF期权交易的核心术语是杠杆波动率;Delta的计算赋值代表了高杠杆特性,其值域扩大将导致Fibonacci期权数列的黄金分割点出现偏差。最后得出结论:上证50ETF期权交易的研究是数据驱动的研究;基于统计的计算语言学方法可对期权术语进行赋值,并有效辅助期权交易;期权的计算术语学研究将促进数据驱动的术语学发展。     

The predictability of stock market volatility in emerging economies: Relative roles of local,regional, and global business cycles

This paper explores the role of business cycle proxies, measured by the output gap at the global, regional, and local levels, as potential predictors of stock market volatility in the emerging BRICS nations. We observe that the emerging BRICS nations display a rather heterogeneous pattern when it comes to the relative role of idiosyncratic factors as a predictor of stock market volatility. While domestic output gap is found to capture significant predictive information for India and China particularly, the business cycles associated with emerging economies and the world in general are strongly important for the BRIC countries and weakly for South Africa, especially in the postglobal financial crisis era. The findings suggest that despite the increase in the financial integration of world capital markets, emerging economies can still bear significant exposures to idiosyncratic risk factors, an issue of high importance for the profitability of global diversification strategies.