我国证券投资基金的制度缺陷及对策研究

经过六年的发展,我国证券投资基金不论在数量或规模上都有了很大的进步,对证券市场的稳定及经济的发展发挥了一定的作用。但是在基金制度建设方面仍然存在着缺陷,突出表现在基金治理结构和监管体制上,针对这些不足,本文提出了相应的对策和建议。     

股票交易价格预测模型研究

本文在分析股票交易价格影响因素和对股价波动进行分解研究的基础上,建立了一种带控制项变量的股票交易价格自相关预测模型和相应的计算机软件.计算结果表明,本模型具有实用价值.     

证券投资学研究型教学模式的探索

针对传统的知识讲授型教学模式不利于学生实践创新能力和自主探索研究能力的培养问题,为有效提高证券投资学课程的教学质量,在分析研究型内涵和特色的基础上,提出了采用双向互动教学流程,给出教学方式具体步骤和教学考核模式等措施。     

证券投资者交易动因的二元逻辑回归建模的实证研究

简要回顾了国内外有关影响证券投资者交易行为的动因研究的状况,分析了影响我国证券投资者投资意愿的因素及其作用机制,采用二元逻辑回归检验对某市3家证券营业部的400位个人投资者的调查问卷数据进行了实证检验,发现投资者投资意愿的强弱与其对市场前景预期值、宏观环境满意度、政策监管满意度、上市公司认同度、信息披露满意度、投资风险预期值、违规现象认同度等因素有着密切的关系,并就如何增强投资者的投资意愿提出一些政策建议.     

国外证券公司资产管理业务分析

以美林模式为例,分析了国际证券公司的资产管理业务发展状况、管理、监控以及主要特征。     

全流通进程中IPO方式刍议

通过回顾IPO方式变迁,分析了证券市场现行资金申购方式的利弊,提出了针对性的建议。     

基于博弈论的证券发行信息欺诈

为确保在证券发行中信息披露的真实完整和及时有效,以减少证券市场的信息不对称,通过对证券发行市场的参与主体监管者和发行者之间建立博弈模型,分析了在不同环境条件下发行者的最优信息披露策略和监管者的最优惩罚水平,以达到在即定条件下各方效用的最大化,并对如何降低证券发行中的信息欺诈水平提出了一些建议,以提高信息披露的真实性,促进证券市场的健康发展.     

上证指数盒维数的计量与特性研究

在介绍盒维数计量的基础上,对传统的盒维数计算方法进行了改进,以上海证券交易所上证指数1990年12月19日至2002年12月31日时间段中的日线收盘价数据为样本对其非线性特征进行了实证分析,并首次依据盒维数的特性分析了我国股市的监管效果.     

开放式基金的流动性风险管理

对基金持有人未来赎回量的估算方法、资产流动性评估指标体系、与一定时期赎回需求相适应的投资组合的构造、从外部融资等开放式基金流动性风险管理的重要环节进行探讨,其中历史法、参考法、未来预测法、模拟法是估算未来赎回量的主要方法,股票流动性评估与投资组合变现能力评估是基金资产流动性评估的主要组成部分.     

贴现消费优化下的证券投资策略

就考虑贴现效用偏好的情况下如何实现一段投资计划期期末最大贴现消费效用,提供了一种证券投资分配策略模型·运用此模型,针对相应的证券投资最优控制问题进行了分析,利用极大值原理结合实际经济过程导出了上述问题的最优控制形式,可以对投资资金或证券余额进行最优控制决策,达到最佳期望投资效果