木材防腐产业存在的问题与发展对策

对甘肃木材防腐产业生产现状和发展前景进行了分析,指出了木材防腐产业存在的问题,提出了木材防腐产业发展的对策。     

SV模型的变结构研究及应用

探讨SV模型的诊断分析和变结构建模问题，并在扩展SV模型基础上利用分段建模方法来检测模型结构变化点和分段变化模型的选择，最后以深驯股票市场综合指数为依据验证诊断分析方法的有效性。     

动态一致性风险度量

以投资期限的划分为分界点,提出了静态和动态两种类型的金融风险度量方法.以风险度量的一致性标准为纽带,分析和证明了动态风险度量的一致性.最后,对一般概率通过函数变换,应用Choquet积分思想,对动态一致性风险度量的特征进行了探讨,指出它在实际应用中为多期风险度量方法提供的理论依据,对长期组合投资具有重要的现实指导意义.     

Box-Cox-SV模型及其对金融时间序列刻画能力研究

利用Box—Cox变换构造的随机波动模型，即Box—Cox—SV模型，较好地概括了现有文献中出现的一些常用SV类模型，避免了模型选择中的困难．论证了该类模型的矩属性和平方序列的自相关特征，利用MCMC估计方法对上证指数收益序列建立了Box—Cox—SV模型，并与EGARCH模型对金融时间序列的刻画能力在理论上和实证上进行了对比研究．     

协调对策的有效均衡选择机制——“人质”方法

在经济研究中，协调问题通常被描述为有多个Ｎａｓｈ均衡的非合作对策，其中任一个Ｐａｒｅｔｏ最优策略组合都是一个Ｎａｓｈ均衡。但由于策略的不确定性，往往会产生协调失败。本文为实现Ｐａｒｅｔｏ最优均衡而设计了一种激励机制——提供“人质”。相对于一个局中人的某一行动的人质定义为当他采取该行动时要付给对方的支付数量。为了在Ｎａｓｈ均衡中支持占优，本文证明了人质必须足够大（有下界），以吸引每个局中人合作，同时要足够小（有上界），以防诱使对方不合作，并证明了支持占优的Ｎａｓｈ均衡存在的充要条件是下界值不大于上界值。     

E-SV风险测度组合证券投资模型及代数解法

分析了 Markowitz模型在实际应用中的不足之处 ,以 E- SV风险测度为基础提出了组合证券投资决策的效用函数 ,并建立了允许卖空条件下的投资决策最优化模型。该效用函数可以避免 Markowitz模型关于证券收益率的正态假设 ,以及投资者的风险厌恶假设。另外 ,提出的组合证券投资决策模型可以通过代数方法求解。对Markowitz模型和我们所提出的模型进行了比较分析 ,并结合案例分析 ,阐述了我们的决策模型在理论和实际应用中的有效性。     

具有杠杆效应的非线性SV模型及其应用

提出一类非线性SV模型,许多离散时间SV模型都是它的特例.这类模型的优点在于用它可以检验不同函数形式的随机波动,该模型的检验仅基于一个单独参数δ.在非线性SV模型的基础上,进一步把它扩展为具有杠杆效应的非线性SV模型.使用沪、深股市的指数日收益数据进行了实证分析,借助BUGS软件,利用Gibbs取样的MCMC方法对模型进行了贝叶斯参数估计,证明了应拒绝对数正态SV模型,而使用非线性SV模型.     

效用可转移的广义联盟对策

本文以合作度为广义联盟而定义了一种广义合作对策模型，给出核心解集及其上下界，并定义了一种唯一解——妥协解的概念，证明了这种解的一些性质.     

分形市场中的资本资产定价

简要介绍有效市场理论的局限性及其与分形市场理论的关系,并指出有效市场理论是资本资产定价模型的基础。在分形市场中单个资产收益与市场收益之间的线性关系很难成立。针对于此,提出运用非线性协整理论进行分形市场中的资本资产定价,并给出运用小波神经网络进行非线性协整建模的方法。最后给出上海股市的实证研究。     

变截距SV模型及其在上海股市的实证

给出波动变结构的 Bayes诊断方法 ,并用上海股市的数据对它进行了实证检验 ,在此基础上建立了一类变结构随机波动模型——变截距 SV模型 ,实证分析与 Monte Carlo试验表明 ,随机波动模型的持续性参数对波动的变结构是极为敏感的