基于Realized GARCH模型的沪深300指数波动率研究

基于中国沪深300指数,采用5 min高频数据计算已实现极差作为波动率估计量。建立Realized GARCH模型,并假设收益率残差分别服从正态分布和广义双曲线分布。实证结果表明:无论是选择已实现方差还是已实现极差作为已实现测度,服从广义双曲线分布的Realized GARCH模型拟合效果都比服从正态分布的Realized GARCH模型要好。无论残差服从广义双曲线分布还是正态分布,采用已实现极差作为已实现测度的Realized GARCH模型的拟合效果都比采用已实现方差作为已实现测度的Realized GARCH模型要好。另一方面,从似然值提高的程度来看,改变波动率估计量比改变残差分布带来更大的似然值提高,说明选择一个合适的波动率估计量对Realized GARCH模型拟合效果起着至关重要的作用。     

股票价格模型的实证研究

研究股票价格的模型,对上海及深圳证券交易所１９９７年和１９９８年全年的综合指数和成份指数进行了分析研究,对模型进行了实证研究,估计了参数,最后作了模拟分析。     

基于因子分析的中国地区商品价格波动研究

通过构建商品价格波动的评价指标体系,选取全国各地区2010年的商品零售价格分类指数作为指标数据,运用因子分析方法对商品价格波动的原始指标数据进行分析,得到影响商品价格波动的4个公共因子:其中第一个因子称为家庭用品因子,第二个因子称为纺织品和建筑因子,第三个因子称日用和医疗保健因子,第四个因子称为食品和读物因子.并对每个公共因子进行命名与解释,计算出每个因子的得分、各地区因子综合得分并排序.排序结果表明,海南地区商品价格波动水平最高,而北京地区商品价格波动水平最低.     

基于CIR随机波动率模型的障碍期权Monte-Carlo

经典的Black-Scholes模型中,期权定价的波动率假设为常数,事实上金融市场的交易中波动率是随机变化的.为了更贴合实际情况研究随机波动率下的期权定价是非常有必要的.现在假设波动率是一个随机变量并且满足CIR模型,以障碍期权为研究对象,应用蒙特卡洛模拟法对其路径进行模拟,最后对上升敲出看跌障碍期权进行蒙特卡洛模拟定价.     

基于系统动力学的集群组织知识溢出分析

产业集群的内部主体多样性、成员交互复杂性以及知识传递过程动态性导致集群组织间的知识溢出路径与机制还是一个未知的过程。鉴于产业集群本质上也是一个错综复杂的网络系统,本文借用系统动力学的分析方法,分别从以物为载体、以人为载体两个层面探讨并构建了集群组织间知识溢出的系统动力学模型。本文为动态研究产业集群组织间的知识溢出传导途径及过程机制提供了一种新的思路及方法。     

基于二次指数平滑的干预模型在CCI中的应用

利用Eviews软件和二次指数平滑的干预模型方法对我国消费者信心指数建立了动态模型,并预测了未来4个月消费者信心的发展趋势.结果表明,此模型比较好地解释了我国消费者信心指数发展的动态结构,使政府能有效监控主要经济变量的未来走势,制定合理的政策提供参考依据.     

基于波动法的斜拉桥索力测试研究

针对实际测量中正弦脉冲激励下产生的应力波含噪声大,走时时差难以分辨的问题,根据小波变换下有效信号和随机噪声在多尺度空间中模极大值不同的传播特性,采用近似对称的sym3小波对含噪信号图进行分解,每一层的小波分解系数用不同的软阈值处理.经过修正后的小波系数重构得到的信号图能够消去大部分噪声,清晰地反映入射波和反射波之间的时差.     

一个本原有向图的scrambling指数和广义scrambling指数

研究了一个含有5个圈的n阶本原有向图,其中包含1个n圈,2个n-1圈和2个n-2圈.根据scrambling指数和广义scrambling指数的定义和相关理论,得出该图的scrambling指数和广义scrambling指数.     

基于GIS的郑东新区绿色空间指数演变研究

景观格局一般指景观的空间格局,是大小、形状、属性不一的景观空间单元(斑块)在空间上的分布与组合规律.本文选取最大斑块指数(LPI)和景观形状指数(LSI)两个指标,分析郑东新区2007—2019年城市化进程中的景观格局演变.     

随机波动率模型下的欧式期权定价

研究随机波动率模型下欧式期权的定价,运动Δ对冲建立偏微分方程方法以及在ρ=0时利用鞅方法最终给出随机波动率模型下欧式期权定价公式.     

基于泰尔指数的福建省区域经济差异及其成因分析

本文选择1990-2005年连续时间序列为研究时段，选取人均GDP作为测度区域经济差异的变量指标，运用泰尔指数分析了上世纪90年代后福建省区域经济差异演变的主要特征．其次，对全省总体差异指数进行了区域分解和产业分解，结果发现：从区域来看，对总体差距贡献最大的是闽东南地区内部差距和闽东南、闽北、闽西三大区域间的差距；从产业来看，构成全省总体经济差距的主要是第二产业内部差距和第三产业内部差距．最后，针对造成福建省区域经济差异的原因进行了初步探讨．