部分信息下幂效用函数的最优投资问题

研究了在部分信息下幂效用函数的最优投资问题,利用倒向微分方程和滤波技术,获得了最优投资策略和最优值的显式解.     

模式转换市场下含期权的投资组合问题

在Markov调制的模式转换市场下研究含有期权的投资组合问题。采用最大化期望终时财富的效用为目标,考虑确定时间水平与不确定时间水平;应用动态规划原理与HJB模型进行求解,得到不同市场模式下的最优投资策略,并且投资策略依赖于不同模式下的参数;得出不同市场模式投资于股票与以股票为标的资产的期权的财富并不是唯一的,二者满足线性关系(系数依赖于模式转换参数);给出了幂函数型效用函数下的值函数的表达式。     

利率受随机因子影响的投资组合问题

研究了证券市场中有一个利率受随机因子影响的债券,2个期望收益率及风险均与随机因子相关的股票的投资组合模型。此随机因子满足随机微分方程,并且系数与随机因子本身和时间有关,在随机因子的干扰源与影响股票价格的随机干扰源相互关联的条件下,运用随机动态规划方法,列出相关的HJB(Hamilton-Jacobi-Bellman)方程,找到这种模型的投资组合的最优解。进一步在对数效用函数的情形下,利用Feynman-Kac公式,得到了对数效用函数下的最优投资组合的显示解。     

一类关于投资组合和消费选择的最优控制问题

讨论了一类在金融市场上只有两种投资选择——股票和外汇存款情形下的最优投资组合和消费率的选择问题，对“绝对风险厌恶(HARA)”情形的效用函数，给出了显式的最优投资决策．     

在部分信息下股票收益服从隐马尔科夫模型的最优交易策略

讨论了部分信息下股票支付红利的最优交易策略.考虑一个多种股票模型,股票价格过程满足随机微分方程,股票价格的瞬时收益率由有限状态连续时间的马尔科夫链刻画.在投资者终端财富预期效用最大化目标下,利用隐马尔科夫模型(HMM)滤波理论和Malliavin分析,导出最优交易策略的显式表达式.     

Stein-Stein模型的最优投资组合

在风险资产服从S te in-S te in模型的假设下,研究了幂效用函数的最优投资组合问题.利用动态规划方法通过H JB方程得到最优投资组合价值函数的显式解,并给出最优投资策略.     

Heston模型的最优投资组合

在风险投资服从Heston模型的假设下,研究了幂效用函数的最优投资组合问题,利用动态规划方法通过HJB方程得到最优投资组合价值函数的显式解,并给出最优投资策略.     

一类投资组合模型的对称解

研究了风险资产服从几何布朗运动的最优投资组合问题.借助于动态规划原理和李代数理论,得到了相应的HJB方程及值函数基于李对称的解析表达式,并给出了最优投资策略,最后通过待定系数法验证了结果的正确性.     

具有指数效用函数的组合投资研究

对投资方案的选择上以效用最大化为前提 ,假设投资者具有指数效用函数 ,讨论了在允许卖空和不允许卖空两种情况下 ,最优组合投资方案的选择问题 .通过具体的算例演示了选择过程 ,同时比较分析了两种结果 .     

保险公司中的最优分红和投资组合及其数值计算

该文对保险公司的最优投资组合和最优分红策略问题进行了研究,考虑了带有由风险资产和无风险资产组成的投资组合与随机索赔过程构成的财富过程.对这一问题导出了相应的HJB方程,对方程解作了一些定性分析后,给出了方程的数值解,从而得到了最优投资比例和最优分红策略.     

不完全信息下的最优保费控制问题研究

以完全信息下最优保费控制问题为基础,应用最大值原理和卡尔曼滤波理论研究了一类部分信息下最优保费控制问题,获得了最优保费策略.不完全信息下和完全信息下的最优保费策略具有相同的结构.     

在不完全信息下的内部交易行为分析

在真实的金融市场中,内部交易者往往不能准确预知风险资产价值,而观测到关于风险资产价值的一个信号。本文应用正交化技巧,对交易价格信息进行分离,研究了两期不完全信息下的内部交易。研究表明,信号扭曲因素显著影响了市场流动性、市场深度、内部交易者期望利润以及信息的释放量。     

不完全信息群体多属性决策的弱序偏爱强度法

通过对决策个体提供的信息进行一致性检测,确定群体属性权重区间,从而克服了各决策者给出的属性权重信息不一致给决策带来的困难,使属性权重信息的集结过程充分体现群体的意志和意愿.构造各方案下的各个属性的群效用区间,借助弱优概念,探讨了建立在两两比较基础上的几种弱优关系的内在联系,从而为弱优关系建立的合理性奠定理论基础,最终构造了一种新的交互式的群体多属性决策偏爱强度方法.     

不完全信息群体多属性决策的综合评价均值法

对于属性权重信息和属性效用信息都不完全的群体多属性决策问题,通过构造属性值区间和规范化决策矩阵,将问题归结为求解相应的线性规划问题,从而求出方案在比较理想和比较恶劣的条件下对应的相对优值和相对劣值.兼顾乐观主义和悲观主义的决策原则,利用综合评价均值建立了方案集上的全序关系,从而给出对所有方案进行群体排序的方法.最后给出一个算例.     

信息技术与高职C语言课程整合的新型教学模式探究

针对高职院校C语言课程教学中存在的不足,通过构建一种符合高职高专学生认知规律的新型教学模式,探索将现代信息技术与高职C语言课程加以整合的新型教学方法,以更好地培养学生的自主学习、协同学习和解决实际问题的能力.