基于投资者保护的证券市场监管规制

投资者保护是被国际证券委员会（IOSCO）列为证券市场监管的目标,新兴市场的诸多不足,导致政府监管的非市场化,成为我国证券监管中投资者保护的制度性缺陷。在完善政府监管投资者保护的路径选择上,必须把＂投资者保护＂的监管理念通过制度设计落实到监管实践,消除法律方面的不完备,实现政府监管的市场化,并加强对监管者的监管。     

论我国证券监管体制对中小投资者的保护制度重构

保护中小投资者的合法权益是证券市场监管的核心,也是证券市场健康运行的基础。股权分置改革的最终目的是要完善市场基本制度建设,优化上市公司股权结构与公司治理结构,充分保护中小投资者的利益。为了更好的保护投资者的利益,文章提出建立投资者保护基金制度和健全民事赔偿制度,把事前、事中、事后的保护措施有效结合起来,强化证券监管,规制不正当证券交易行为,健全证券法律体系。     

股权分置改革后我国股权文化建设的困境与对策

结合我国股权分置改革后资本市场的特点,分析了我国股权文化建设中存在政府过多干预市场、上市公司监管的难度加大、投资者的利益没有得到有效保护、投资者风险意识仍很薄弱四个方面的困境.提出理顺政府部门与市场的关系、完善相应的监管政策、保护投资者利益、持之以恒地进行投资者风险教育等对策.     

论创业板市场中小投资者利益的保护

我国创业板市场正处于发展初期,中小投资者利益的保护问题十分突出。本文主要分析创业板市场所面临的风险和中小投资者的投资行为,进而提出如何在我国创业板市场建立中小投资者利益保护机制。     

会计稳健性的运用探析

金融危机的发生,为深入分析会计稳健性的经济功能提供了新的契机。会计稳健性具有重要的经济功能,表现在定价和治理两个层面,能够通过降低信息风险,保护投资者利益。基于此,笔者认为,应当建立会计稳健性与公允价值对立统一框架,把二者统一到提高会计信息质量,保护投资者利益的框架之中;在金融危机背景下,拓展会计稳健性的投资者保护机制。本研究对于会计监管、准则实施和准则完善具有重要价值。     

认缴资本制度下公司债权人保护制度研究

2013年新修订的《中华人民共和国公司法》规定,公司设立时实行资本认缴制度。资本认缴制度在刺激投资者投资热情、活跃市场交易的同时,也使得公司债权人利益面临诸多挑战。完善公司信息公示机制,赋予债权人调查取证权、强化公司管理机制、建立第三方监管机构等制度建设对保护公司债权人利益尤为必要。     

国际合作中的知识产权保护问题

自改革开放以来,国际科技合作迅速发展为国民经济的持续、快速、健康发展和科技进步做出了巨大贡献,取得了许多重要成果.但在国际科技合作过程中,知识产权的保护同样变得十分敏感.因此,在国际科技合作中我们一方面要利用知识产权制度来促进国际科技的合作,另一方面更要强调利用知识产权制度来维护国家利益.     

试述中国政府对“解决投资争端国际中心”管辖权的同意

国际投资越来越成为一种重要的国际经济模式,伴随着投资,各种国际经济贸易形式蓬勃发展。随之而来的是投资者对其投资的安全的担心以及投资东道国对其境内国外投资的谨慎管理,投资者和投资东道国之间由于存在着各自利益不可调和的方面,两者势必会在一些问题上产生矛盾和分歧,从而导致两者间纠纷的产生,这种纠纷的解决往往是根据投资者母国与投资东道国签订的促进和保护投资协定中规定的方法进行处理,通常是规定争议双方先进行磋商,磋商未果后,提请"中心"仲裁。在我国与他国签订的促进和保护投资协定中也有类似的规定,文章就是有关中国政府对"中心"仲裁管辖权的态度转变及对中国的影响。     

从SIPC看我国证券投资保险制度的建立

随着我国证券市场的发展,证券领域的竞争逐步加剧,优胜劣汰机制开始发挥作用。一家证券公司的倒闭将直接影响到其客户的利益。如何在推进市场退出机制的同时,有效地保护投资者的利益,成为我国目前理论和实践亟待解决的问题。本文拟对SIPC的主要内容加以分析探讨,以期通过对SIPC经验的吸收和借鉴,促进我国证券投资保险制度的建立,解决我国当前强化证券公司监管和市场退出时对投资者利益保护的难题。     

领事保护问题及其对策探析

新形势下我国领事保护制度面临的主要问题:部分人员对领事保护的重要意义认识不够,工作中还存在一定的畏难情绪;目前我国既熟悉国际法,又熟悉相关国家国内法律的专门人才还不多;相关多边或双边协定数量有限,进一步加大了领事保护的困难;由于我国国籍政策而引发的对海外华人保护困难的问题等.对此提出对策及建议:加强国际司法合作和国内立法;加强领事保护能力建设,最大程度地保护我国侨民利益;加强我国的综合国力,尤其是军事能力.     

论上市公司中小股东的公司法保护

２００１年对于中国证券市场来说是个多事之秋,从郑百文事件、ＳＴ猴王破产案到春都Ａ、民族化工被大抽血,暴露的都是上市公司中积存已久的大股东压制、侵害中小股东的现象。它所引发的中小股东保护问题再一次引起广大法律工作者的重视。本文提出了自己对中小股东保护的看法,即通过引入累积投票制和独立董事制度,明确表决权排除制度,规定股东派生诉讼以及加大证监会监管力度和投资者教育力度,由此建立一套包括事前救济和事后救济,内部限制和外部监管相结合的较完整的法律体系,从而真正有效地保护中小股东的利益。     

完善知识产权保护 促进国际科技合作

近年来，随着国际科技合作对我国国民经济发展和科技进步的贡献越来越显著，国际科技合作过程中的知识产权保护问题因此而变得日益突出。实际上，在这一过程中，政府需要扮演一个非常重要的角色，需要通过一定的制度和规则来促进和保护本国的科技发展和安全。本文试图通过知识产权制度对国际科技合作的法律保障以及国际科技合作中迫切需要知识产权制度两个角度来展开论述，以期对我国在国际技术合作中促进知识产权保护的完善有所裨益。     

COVID-19与国际投资仲裁:请求及其抗辩

2020年3月11日,世界卫生组织宣布COVID-19疫情构成国际大流行,截止目前,COVID-19病毒已造成全球几千万人感染.各国为应对COVID-19采取了各类防控措施和救市措施,而这类措施可能会造成境内外国投资者利益受损.未来,投资者可能会根据两国间的双边投资协定诉请该类措施违反征收、公平公正待遇、充分保护与安全...     

论上市公司中小股东的公司法保护

2001年对于中国证券市场来说是个多事之秋，从郑百文事件，ST猴王破产案到春都A，民族化工被大抽血，暴露的都是上市公司中积存已久的大股东压制，侵害中小股东的现象，它所引发的中小股东保护问题再一次引起广大法律工作者的重视。本文提出了自己对中小股东保护的看法，即通过引入投票制和独立董事制度，明确表决权排除制度，规定股东派生诉讼以及加大证监会监管力度和投资者教育力度，由此建立一套包括事前救济和事后救济，内部限制和外部监管相结合的较完整的法律体系，从而真正有效地保护中小股东的利益。     

关于我国中小投资者的利益保护问题

对中小投资者利益保护的程度直接关系到一国证券市场发展的广度和深度。只有有效的保护中小投资者的利益,投资者才能广泛并持续的参与证券市场,从而保证证券市场的持续发展与稳定繁荣,并最终推动整个经济的发展。     

投资者保护与公司治理的文献综述

公司治理在于保护中小投资者。投资者保护的有关理论早在20世纪50年代始就见于各文献,但对投资者保护的系统研究发端于20世纪90年代LLSV（La-Porta,Lopez-de-Silanes,Shleifer and Vishny）的贡献（又称＂law and finance＂流派）。投资者保护的理论主要集中在三方面：一是契约论,二是法律论,三是公司治理。无论是我国,还是在西方,都存在损害中小投资者利益的情况。本文将着重从公司治理的角度去阐述投资者保护。     

建立以风险管理为核心的内控体系的博弈分析

比较我国内部控制体系同国外先进水平的差距可知,企业风险管理(ERM)方面相关规范及措施的滞后已经给很多企业带来了巨大的损失和危机,从而丧失投资者的信任.分析管理者和投资者在建立有效的ERM机制上的效用后,可以发现投资者和管理者之间的博弈是一种非合作博弈,必须通过政府的相关规范改变博弈双方的效用,促使企业建设ERM,才能有效地避免由于风险而使企业陷入困境,从而保护投资者的利益.最后对如何建立以ERM为核心的内部控制体系提出了几点建议以供借鉴.     

上市公司两权分离与投资者保护

上市公司最终控制人经常利用所有权与控制权相分离的金字塔控股结构,运用关联交易、盈余管理和股利政策等手段,对中小股东利益进行实质上的侵占。终极控制人的这种行为严重损害了中小投资者的切身利益,削弱了投资者保护力度,应从产权保护——投资者保护角度采取措施加强对投资者的保护。     

论知识产权的国际保护

知识产权国际保护制度的形成，标志着知识产权立法步入一个新的历史阶段，即各国独自产生的知识产权制度，在知识产权国际保护的框架下，逐步走上一体化、国际化道路。然而，在实践中却出现了一系列的利益失衡，由于发达国家和发展中国家之间的经济联系和利益纠纷使然，必然会有冲突发生。我国作为发展中国家，要立足于本国国情寻找适合的出路，从而使国际知识产权保护制度能整正有利于我国经济和社会发展。     

知识产权强国建设国际合作战略研究

知识产权强国建设的坐标系和参照系应当具有全球性,要求在知识产权强国建设过程中应当高度重视知识产权国际合作,从战略的角度去认识我国所处的国际环境以及在国际知识产权规则变革中的地位和作用,明确我国国际合作战略,探索中国特色知识产权国际合作的新思路和新体制,在国际规则制定中发出更多中国声音、注入更多中国元素,推动国际知识产权规则朝着"普惠包容、平衡有效"的方向发展,维护和拓展我国发展利益。