指数样条和有理插值在零息票债券定价中的应用

文章介绍了贴现函数的定义,对贴现函数性质进行了研究,综述了逼近它的几种方法;然后,在相关研究的基础上,针对贴现函数性质,引入指数样条和有理插值,提供了一种逼近和计算贴现函数的新方法,并给出一个实例说明方法的有效性。     

信任函数逼近方法的改进

信任函数的逼近可使得不确定性推理理论得以实际应用,该文讨论了D-S证据理论中信任函数逼近的几种方法,分析了它们各自的优缺点,并通过对概括逼近、双逼近和内外聚类逼近的研究,提出了两种新的逼近方法,既满足最佳逼近基本条件要求又考虑了精度要求和计算时间.     

连分式逼近关于正态分布函数计算的应用

有理函数逼近的研究是非线性逼近研究领域的一个重要分支。本文着重介绍有理函数逼近中的连分式逼近及其在统计计算中关于正态分布函数计算的应用,并对x=0.5时连分式逼近和级数展开式计算正态分布函数的值作了比较。     

凸轮从动件升程表的傅立叶级数逼近

提供了用傅立叶级数逼近的方法,对配有高次方凸轮和n次谐波凸轮的配气机构从动件升程数据进行了逼近计算.首先用设计程序将同一配气机构的从动件升程表以1°、0.5°、0.25°、0.125°给出.之后,用逼近计算程序按0.01 mm、0.005 mm和0.002 mm三个不同的精度进行逼近.结果表明,傅立叶级数逼近方法是进行凸轮配气机构性能分析的一种简洁有效的方法,且通用性好;与样条函数插值方法对比,整个工作段内函数统一,曲线光滑,为现存配气机构的运动学和动力学计算提供了有力的支持.     

随机利率下带注资的对偶模型最优分红问题

在红利有界的条件下, 讨论了复合二项对偶模型中带比例交易费再注资且分红贴现利率随机变化的最优分红问题; 运用压缩映射不动点原理证明了该最优分红问题的最优值函数是一个离散的HJB方程的唯一解, 得到了最优分红策略和最优值函数的计算方法; 根据分红策略的一些性质, 得到了该最优值函数的可无限逼近的上界和下界,并采用了Bellman递归算法得到最优值函数和最优分红策略的数值解,从而得到最优分红算法.数值实例结果表明:该最优分红策略是有效的.这为公司的决策者在兼顾公司正常运营和股东利益而进行红利决策时提供了理论依据.     

布尔函数的迹单项式逼近

提出了用单项迹函数代替线性函数来定义的布尔函数一种新的谱值,称之为布尔函数的d-Walsh循环谱,通过计算d-Walsh循环谱来研究布尔函数的最佳单项迹函数逼近,使用该方法的计算复杂性仅为22n/n.利用单项迹函数逼近序列密码的前馈函数可实现对序列密码的采样攻击,对序列密码设计与分析具有重要意义.     

多尺度函数逼近阶的计算

多尺度函数由于具有高的逼近阶而成为小波分析的研究热点.本文给出了多尺度函数逼近阶的两种计算方法,并就尺度伸缩因子不同的情况给出了具体算例.     

径向基函数插值逼近的误差分析

函数逼近是数学规划中一个基本的问题,近年来,国内外的一些学者对径向基函数插值逼近问题进行了广泛的研究,对于某些测试函数来说,径向基插值相对于经典的插值方法,如牛顿插值、拉格朗日插值来说,在CPU时间、逼近程度等方面有着一定的优势,因此径向基函数插值成为解决散乱数据插值的一种新的有效的方法.将采用几种常见的径向基函数来逼近一元函数、二元函数,进行数值试验以及误差分析,并对径向基函数中的参数进行分析,获得了良好的误差分析结果.     

分形逼近的一种数值方法

本文研究了用迭代函数系生成的分形函数ｖ在Ｌｑ范数意义下对函数ｕ的最佳逼近问题，给出了一种数值计算方法，并证明了相应的收敛定理．     

指数和逼近的一种简易求法

在非线性逼近理论中,要想获得一个已知函数的指数和逼近,一直没有一种比较理想的解决方法。文章利用Ｐａｄé逼近理论和拉普拉斯变换理论研究了指数和逼近这一非线性逼近的问题,得出了指数和逼近的一种简易求法,并给出了数值例子。     

不同贴现率下的发电商报价微分博弈模型仿真分析

基于微分博弈原理,针对贴现率和学习速度两个影响因素取值的不同,将解得的完全状态下的发电商报价策略函数分别退回到部分状态以及静止状态下的发电商报价策略函数,考虑贴现因子这个影响因素对三种状态下发电商的贴现收益的影响,对其进行数值仿真分析与比较.     

消费者行为分析中贴现因子的确定方法研究

在比较固定贴现因子法及参数评估法的基础上，提出了用异质偏好函数法来确定贴现因子，并用实际的数据库验证了异质偏好函数法确定贴现因子在消费者行为模型的适应性方面比前两种方法优越，还讨论了三种方法的使用原则。另外，还提出了在考虑客户偏好异质性时，消费者行为建模所应考虑的主要变量。     

随机贴现模型资产市场定价方法

将传统的贴现现金流(DCF)模型推广到随机贴现模型,并介绍该模型的理论基础．在完全市场条件下,探讨确定随机贴现因子的方法．利用所得到的随机贴现因子,求解欧式期权的定价公式．在非完全市场条件下,利用效用函数确定随机贴现因子,获得给定资产的无套利定价．     

中国封闭式基金折价问题的实证研究

封闭式基金折价现象，是金融领域中一个难解之谜，称之为“封闭式基金之谜”，至今没有完善、令人信服的理论充分解释．目前我国封闭式基金大幅折价现象普遍存在，本文通过实证分析，对封闭式基金的折价现象、特点及影响因素进行了研究。     

如何看待中国的IPO折价现象

股票市场中IPO折价现象已引起学术界的广泛关注，并形成了一系列的理论解释。我国的IPO折价现象有其特殊的成因，一方面由于发行价非市场化确定造成定价偏低，另一方面，由于二级市场交易价格受操纵而定价偏高，两方面因素使得我国的IPO折价幅度大大高于其他国家和地区。鉴于此，提出了实现我国IPO高折价率理性回归的思路。     

延期交货率受提前期和价格影响的可控提前期库存模型

针对现实库存中发生缺货并且有部分延期交货的问题,建立了延期交货率同时受价格和提前期影响的可控提前期连续盘点库存模型。揭示了库存费用期望函数的性质,得到了最优的库存策略解。算例分析结果表明,延期交货产品的单位价格折扣大约为其原边际收益的一半。     

带干扰与注资的二维对偶模型限制分红问题

研究了带干扰二维对偶模型中再注资且分红贴现利率变化的最优分红问题;运用随机控制中HJB方程,证明了最优分红策略是阈值策略,并且得到了累积分红折现期望值函数所满足的积分-微分方程,并用此方程得到收益服从指数分布时值函数的显性表达式.     

利息理论中的单贴现计算探讨

贴现可分为单贴现和复贴现,其折现函数不同,性质也不一样.某个时点的单贴现折现函数不能通过多个时间的迭加而完成,如果忽略了这点,在应用的时候就会出现误差.本文分析了单贴现应用过程,并指出其存在的问题.     

基于前景理论的IPO异象解释：综述与中国实践

IPO折价是国内外证券市场普遍存在的一个问题,在国外的研究中,采用前景理论来解释IPO异象主要开始于2002年,前景理论分别解释了IPO折价问题和IPO公司长期表现弱于市场的问题。这些解释,主要是依据前景理论指出的人们更关注财富的变化,而不是财富的水平,以及前景理论的效用函数和概率加权函数。文章对中国股市存在的IPO异象进行了描述性统计,中国股市也存在大幅的IPO折价,这种折价可以部分地使用前景理论来解释。