| 基于EGARCH-VaR模型的沪深股市风险分析研究 |
| |
| 引用本文： | 殷俊强,何春雄.基于EGARCH-VaR模型的沪深股市风险分析研究[J].科学技术与工程,2008,8(12):3082-3086. |
| |
| 作者姓名： | 殷俊强 何春雄 |
| |
| 作者单位： | 华南理工大学数学科学学院,广州,510640 |
| |
| 摘 要： | 根据证券收益的基本特性,对上证指数和深证指数收益率序列分别构建基于正态分布、t分布和GED分布的EGARCH模型及EGARCH-M模型.通过计算两种模型在三种分布下的VaR值,对沪深股市风险进行分析.分析结果表明,深圳股市比上海股市有更大的风险,基于GED分布假定下的EGARCH-M模型能更好的反映收益率的风险特性.
|
| 关 键 词： | EGARCH模型 EGARCH-M模型 后验测试 |
Analysis of EGARCH-VaR Models in Measuring Risk in Chinese Stock Markets |
| |
| YIN Jun-qiang,HE Chun-xiong.Analysis of EGARCH-VaR Models in Measuring Risk in Chinese Stock Markets[J].Science Technology and Engineering,2008,8(12):3082-3086. |
| |
| Authors: | YIN Jun-qiang HE Chun-xiong |
| |
| Abstract: | |
| |
| Keywords: | VaR |
| 本文献已被 维普 万方数据 等数据库收录！ |
| 点击此处可从《科学技术与工程》浏览原始摘要信息 |
| 点击此处可从《科学技术与工程》下载免费的PDF全文 |
|
