金融危机下武汉城市圈区域物流发展的战略破局

立足武汉城市圈,提出了金融危机情况下武汉城市圈区域物流发展的破局战略.在参考区域物流的相关研究文献基础上,分析了金融危机对我国物流业的影响,案例分析发现其对物流业确实造成了冲击,并且破坏作用才刚刚开始显现;针对武汉城市圈的区域物流,采用了SWOT模型分析,证明了发展武汉城市圈区域物流在当前的内外环境综合来看是具有可行性...     

运用股指期货对证券的复合套期保值战略

提出了复合套期保值的概念，其基本原理是构造一个与原证券组合的风险暴露相反的期货头寸，用以规避全部或部分标的资产的风险．探索了复合套期保值对应股指期货头寸的计算方法．论证了侧重证券市场投资的投资者，在我国证券市场存在卖空限制下，运用复合套期保值较简单套期保值的优越性．     

创业投资定价模型的推导

运用期权的原理对创业投资的特点进行分析，指出可将创业投资视为一种多阶段实物期权，因而可以用多阶段实物买权来衡量创业投资的价值。根据对创投投资事业阶段所做的一般分类，建立起多阶段复合式期权模型，此模型可用于创业投资公司投资计划的评估。     

基于AMEsim的阀控液压马达特性研究

对在工业上广泛应用的阀控液压马达进行了数学建模,并利用AMEsim仿真软件对所建模型进行了仿真,获得了其动态响应特性。这一过程为改善液压系统的参数提供了手段,也为液压系统良好的结构设计提供了基础。通过取不同参数进行仿真的对比分析,也验证了所建数学模型的正确性。     

股指期货市场和股票市场价格关系及定价误差

从定性与定量分析看，股指期货市场与股票市场价格存在着长期均衡关系，当期货合约的价格偏离其“公允价格”，便产生“定价误差”，要正确实施投资组合战略必须研究两市场对定价误差的反应机制和调整速度，分析信息性质对两市场的非对称性影响和对定价误差信息的反应速度进行检测，为此，要善于运用ESTAR—ECM模型，在研究两市价格关系时要注意数据采集时点等事项。     

基于VAR模型的硬麦期货价格发现研究

通过单位根检验，确定硬麦期货与现货价格序列具有一阶差分平稳性即，(1)过程．在此基础上先建立VAR模型并进行协整检验，然后建立误差修正模型并进行格兰杰因果检验，最后对期货与现货价格序列进行方差分解和脉冲响应函数分析．从以上几个方面对郑州商品交易所的硬麦期货的价格发现功能进行实证分析．研究发现：硬麦期货价格与现货价格存在协整关系和格兰杰双向引导关系，期货与现货价格之间存在长期均衡关系．对硬麦期货品种来说，现货市场在价格发现功能中起到主导作用，因为现货市场在价格发现功能中占59．67％大于来自于期货市场的40．33％．在脉冲响应函数分析中，除了期货与现货价格对其的一个标准差新息立刻有较强反应外，现货价格新息对期货价格的影响更大．这也说明了现货市场在价格发现中的主导地位．     

基于IRF和VD的连豆期货与现货价格动态关系的研究

借助向量自回归模型、脉冲响应函数、方差分解等方法,以大连商品交易所大豆期货品种为例,研究了期货价格与现货价格之间的动态关系,定量刻画了期货市场在价格发现中作用的大小.研究结果显示:大豆期货价格与现货价格存在相互引导的关系,而且期货与现货价格之间存在着长期均衡关系,大豆期货市场在价格发现功能中起着主导作用.